Addio al mattone?

Non c’è niente come il dato del calo dei mutui immobiliari, per capire il livello della crisi economica in cui ci stiamo dibattendo. Nei primi 9 mesi dell’anno, si sono semplicemente dimezzati. E il dato è destinato a peggiorare perché la seconda parte del 2012 si sta rivelando nettamente peggiore della prima.
Insomma, si è stipulata la metà dei mutui erogati per l’acquisto di un immobile. Degli altri tipi di mutui – ristrutturazione, liquidità, surroga – non c’è quasi più traccia. Ciò va in parallelo con il deciso calo (tra il 23 e il 25% nell’ultimo trimestre) delle compravendite immobiliari. Si acquistano meno case e negozi, e sempre meno con i soldi prestati da una banca o da una finanziaria.
Inevitabile una disaffezione al mattone, se appunto di soldi ne girano sempre meno e il futuro non promette granché. Chi ha voglia d’impegnarsi con debiti consistenti e a lunga scadenza, con questi chiari di luna? Eppure mai come oggi il denaro costerebbe pochissimo. In teoria. In pratica, il costo del mutuo non è così basso, anzi. Da cosa dipende? Dalla contemporanea strizzata che le banche hanno dato alla concessione dei mutui stessi.
Le banche italiane hanno meno soldi di quanti potrebbero impiegarne, ed è molto difficile e costoso farsene prestare dal circuito interbancario. Quel poco che hanno, se lo fanno a loro volta pagare bene dai clienti, e lo concedono come nelle barzellette: solo se il richiedente è accompagnato dai quattro bisnonni. In altre parole, il denaro viene prestato a chi… non è molto bisogno perché facoltoso e ben "coperto". Chi ha meno garanzie da offrire, trova spesso cortesi rifiuti.
Non è vero? Allora si vada a indagare su quanti mutui immobiliari sono stati erogati in questi mesi ad extracomunitari richiedenti. Cioè a chi può solo garantire con il proprio lavoro. Senza contare che normalmente si presta una cifra di molto inferiore rispetto al valore della compravendita, e non si disdegna di valutare prezzo finale e qualità dell’immobile ipotecato.
Ingiustificate intrusioni? Mica tanto. Se il cliente cessa di pagare le rate, sarà il mattone a garantire la restituzione del prestito. E non è facile per nessuno – nemmeno per una banca – vendere un appartamento o un capannone. Tutte le città italiane, nessuna esclusa, si sono tappezzate negli ultimi mesi di cartelli "vendesi", pure in quartieri e strade che mai prima ne avevano visto uno: bastava mettere in giro la voce che si voleva vendere.
Ad aggravare le cose c’è che sono in tanti, di questi tempi, a voler vendere in un mercato che non vede acquirenti: lo Stato e gli enti locali, le banche e le assicurazioni, certe casse pensionistiche e certe realtà che nel passato avevano messo il "grasso" nel mattone, e ora hanno bisogno di alleggerirsi e di fare cassa.
Fortunatamente, e per ora, i prezzi degli immobili non sono drasticamente calati. Difficile avere stime precise perché la situazione è a macchia di leopardo già in una singola città. Ovunque si sono allungati moltissimo i tempi di conclusione di una compravendita. Le agenzie immobiliari, molto caute nei mesi passati, ora ammettono cali di valore attorno al 20%. E raccontano che la vendita "a tutti i costi" riguarda soprattutto i casi di separazione, piuttosto che il bisogno di famiglie che rischiano il lastrico.
Tutt’altra storia – drammatica – è invece quella di chi nel settore ci lavora. L’edilizia è in ginocchio. Non si costruisce niente di nuovo, non si vende ciò che è appena stato costruito. I grandi progetti sono al palo, le riqualificazioni urbanistiche anche. Morale della favola: morìa di piccoli e medi costruttori, strage di posti di lavoro. L’edilizia era la spugna che assorbiva la manodopera straniera in cerca di fortuna in Italia. Non è un caso che nel 2012 l’immigrazione straniera sia praticamente cessata.
Due considerazioni. Una spicciola: non vendete se non per assoluto bisogno; comprate, se ne avete i mezzi. Il momento è assai propizio. Magari con un aiutino dei genitori…
Una di prospettiva, rubando le parole al vicepresidente di Compass (Mediobanca): "Smettiamo di chiederci quando finirà la crisi, anche per non generare nuove frustrazioni. Prendiamo atto che è strutturale e chiediamoci che cosa possiamo fare noi perché le cose cambino". Null’altro da aggiungere.